Sytuacja ekonomiczno - finansowa Powszechnych Towarzystw Emerytalnych w latach 2002 – 2015 (wybrane aspekty)
Abstrakt
W 1999 roku 21 instytucji finansowych legitymowało się zezwoleniem na utworzenie Powszechnych Towarzystw Emerytalnych. Na koniec 2015 roku 12 PTE zarządzało blisko 140 mld zł zgromadzonymi w Otwartych Funduszy Emerytalnych. Przez 17 lat wielokrotnym modyfikacjom podlegały rozwiązania prawne w zakresie przychodów i kosztów PTE, wpływając na ich sytuację ekonomiczno – finansową. Zmiany po stronie przychodów i kosztów, miały swoje przełożenie na zysk wypracowany przez PTE i ich rentowność. Niezależnie od zmian prawnych
(czasem bardzo radykalnych) PTE ani razu, w badanym okresie, nie poniosły straty. Przeciwnie, nawet wtedy gdy OFE generowały straty związane z kryzysem, branża II filara akumulowała zysk. W okresie swojej dzielności ( 2002 – 2015 ) PTE wypracowały 7,7 mld zł zysku. W sumie wypłacono ponad 7 mld zł dywidendy. Również akcjonariusze nie mogli mieć zastrzeżeń do rentowności, która mierzona wieloma wskaźnikami była bardziej interesująca niż w innych branżach gospodarki. Rentowność z działalności podstawowej przybierała wielkości od 21,4 – 61 % a ROA i ROE przekraczały często 20%.
Słowa kluczowe:
koszty Powszechnych Towarzystw Emerytalnych (PTE), przychody PTE, zysk i rentowność PTEBibliografia
Banaszczak–Soroka, U. (2014). Korrektur, Reform oder Auflosung der zawite Saule des Rentensystems in Polen?.
Google Scholar
Polen Analysen 137/1. Available at: http://www.laender-analysen.de/polen/pdf/PolenAnalysen137.pdf. Accessed 16 September 2016.
Google Scholar
Główny Urząd Statystyczny GUS (2015). Grupy przedsiębiorstw w Polsce. Available at:http://stat.gov.pl/download/gfx/portalinformacyjny/pl/defaultaktualnosci/5502/14/7/1/grupy_przedsiebiorstw_w_polsce_w_2014.pdf. Accessed 16 September 2016.
Google Scholar
Główny Urząd Statystyczny GUS (2002-2015). Wyniki finansowe Powszechnych Towarzystw Emerytalnych. Available at: http://stat.gov.pl/obszary-tematyczne/podmioty-gospodarcze-wyniki-finansowe/przedsiebiorstwa-finansowe/wyniki-finansowe-otwartych-funduszy-emerytalnych-i-powszechnychtowarzystw-emerytalnych. Accessed 30 October 2016.
Google Scholar
Kawiński, M.; Stańko, D. (2009). Problem akwizycji w polskim systemie emerytalnym. Wiadomości Ubezpieczeniowe 2: 108-114.
Google Scholar
Komisja Nadzoru Finansowego (2012). Stanowisko KNF wobec polityki dywidendowej instytucji finansowych. Available at: http://www.knf.gov.pl/Images/KNF_polityka_dywidendowa_10_12_tcm75-36534.pdf. Accessed 14 December 2016.
Google Scholar
Ministerstwo Rodziny, Pracy i Polityki Społecznej (2009). Założenia nowelizacji ustawy o organizacji i funkcjonowaniu funduszy emerytalnych. Available at: http://www.mpips.gov.pl/download/gfx/mpips/pl/defaultopisy/5963/5/1/zalozenia-ofe--30-0109.pdf. Accessed 12 December 2016.
Google Scholar
Zakład Ubezpieczeń Społecznych (2015). Informacja o przekazywaniu składek do OFE. Available at:http://www.zus.pl/default.asp?p=2&id=1319&name=of151230.xls. Accessed 30 December 2016.
Google Scholar
Ustawa z dnia 28 sierpnia 1997 roku o organizacji i funkcjonowaniu funduszy emerytalnych. (Dz. U. z 1997 r. nr 139, poz.934).
Google Scholar
Ustawa z dnia z dnia 13 października 1998 roku o systemie ubezpieczeń społecznych. (Dz. U. 1998 r. nr 137, poz.887).
Google Scholar
Ustawa z dnia 27 sierpnia 2003 r. o zmianie ustawy o organizacji i funkcjonowaniu funduszy emerytalnych oraz niektórych innych ustaw. (Dz. U. 2003 r. nr 170, poz. 1651).
Google Scholar
Ustawa z dnia 26 czerwca 2009 r. o zmianie ustawy o organizacji i funkcjonowaniu funduszy emerytalnych oraz ustawy o zmianie ustawy o organizacji i funkcjonowaniu funduszy emerytalnych oraz niektórych innych ustaw. (Dz. U. z 2009r. Nr 127, poz. 1048).
Google Scholar
Ustawa z dnia 6 grudnia 2013 r. o zmianie niektórych ustaw w związku z określeniem zasad wypłaty emerytur zgromadzonych w otwartych funduszach emerytalnych. (Dz. U. 2013 poz. 1717).
Google Scholar
Statystyki
Downloads
Licencja
Prawa autorskie (c) 2020 Economic and Environmental Studies
Utwór dostępny jest na licencji Creative Commons Uznanie autorstwa – Użycie niekomercyjne – Na tych samych warunkach 4.0 Międzynarodowe.
